Позиционная торговля на Форекс - lkkbyt.ru

Опубликовал: Владимир Виноградов

27.06.2018
0
123 Просмотров

При торговле на валютном рынке многие трейдеры совершают большую ошибку – они оценивают только одно валюту и при этом не обращают внимания на силу или слабость другой валюты в валютной паре. К примеру, появилась новость, что ВВП США оказалось по факту более позитивным, чем предполагалось. Соответственно, в таком случае трейдер хочет заработать на одной валюте – на долларе, который должен укрепиться после таких данных. Здесь обычно трейдеры допускают большую ошибку, пытаясь купить доллар против другой сильной валюты, а это приводит к тому, что доход получается не таким большим, как он мог бы быть, если было принято решение покупать USD против слабой валюты.

Мы также рекомендуем ознакомиться с материалами:

3 правила для того, чтобы стать профессиональным трейдером с нуля. Что нужно знать новичку, чтобы стать профессионалом?

8 лучших книг по биржевой торговле! Какая литература поможет стать успешным трейдером?

Сколько зарабатывает трейдер на форекс в среднем в месяц? На какой уровень дохода стоит ориентироваться, начиная торговлю?

ТОП 3 Forex брокеров в мире:

Finmax
Зарабатывать
На данный момент Finmax — это брокер №1 на рынке Forex. Компанию основали бывшие трейдеры и они на собственном опыте знают, что именно волнует их клиентов — это безопасность депозитов, удобная платформа для торгов на всех возможных устройствах, большой выбор аналитических инструментов и многое другое. Все это решено в Finmax на очень высоком уровне.

Депозит
от 5$

Бесплатное обучение
Да

Репутация
Отличная

Forex Club
Зарабатывать
20 лет на рынке форекс, бесплатное обучение с демо счетом в 50000$, более 200 торговых инструментов, большое количество международных наград — это все о брокере Forex Club.

Депозит
от 5$

Бесплатное обучение
Да

Репутация
Отличная

Alpari
Зарабатывать
Alpari — брокер с мировым именем. За 20-ти летнюю историю Альпари был удостоен многочисленными мировыми наградам за достижения в области финансов. Клиентами Альпари является более 2 миллионов человек, что говорит о доверии к этому брокеру.

Депозит
от 10$

Бесплатное обучение
Да

Репутация
Отличная

При позиционной торговле как раз трейдер и выбирает ту валютную пару, где одна валюта сильная, а вторая – слабая. Стоит отметить, что подобная стратегия заработка применяется всеми финансовыми институтами со значительными капиталами, так как она одновременно очень простая и эффективная. Но и здесь есть свои особенности и даже подводные камни, о которых следует узнать больше, чтобы ожидания от трейдинга совпали с результатами.

Мы также рекомендуем ознакомиться с материалами:

Можно ли зарабатывать на форексе без риска? Узнай, как торговать без существенных потерь.

Вся правда о том, сколько может заработать новичок на форексе. Каков возможен стартовый заработок?

Таймфрейм и депозит

Позиционная торговля происходит на дневных и недельных таймфреймах и многие трейдеры, которые используют D1 для анализа ситуации и заключения сделок, считают себя «позиционщиками». Чтобы не путаться, следует понимать, позиционные сделки всегда удерживается более семи дней, а обычно они держатся открытыми на от пары недель до нескольких месяцев. Если трейдер закрывает их через в течение малого количества дней, то позиционной его стратегию уж никак назвать нельзя.

Учитывая величину таймфрейма нужно быть готовыми к очень большим стоп-лоссам, поэтому крайне важно уделить внимание мани-менеджменту. Если посмотреть на позиционные сделки крупных банков-манимейкеров, то они допускают стоп-лоссы величиной 100-300 пунктов! Соответственно, для соблюдения классического риск-менеджмента с допустимой величиной убытка в сделке 2%, необходимо иметь достаточно большой депозит или не рассчитывать на скорую большую прибыль.

Мы также рекомендуем ознакомиться с материалами:

Как попасть в 10% успешных форекс трейдеров? Что нужно делать, чтобы быть в числе лучших?

Во что выгодно вложить деньги во время кризиса? Как не только не потерять, но и приумножить свой капитал?

Заседания ЦБ

Позиционная торговля требует от трейдера внимательно отслеживать все заседания Центральных банков, так как именно здесь происходит принятие решений по кредитно-денежной политике, а как раз различия в ее направлениях в отдельных государствах и создает мощные среднесрочные и долгосрочные тренды. Искать необходимо по возможности такие валютные пары, где один центробанк настроен на ужесточение монетарной политики, а второй – на ее ослабление. При этом на заседаниях ЦБ не обязательно каждый раз ждать изменений процентной ставки, а очень важно следить за комментариями и протоколами, так как они указывают, какой позиции в кредитно-денежной политике будет придерживаться ЦБ, а ожидания на Форекс очень себя хорошо отрабатывают – не хуже, чем сам факт свершившейся новости.

От чего зависят процентные ставки

При принятии решения об уровнях процентной ставки и общем направлении монетарной политики все центральные банки без исключения ориентируются на три важные макроэкономические показателя: инфляция, безработица и ВВП. Причем самая главная роль у инфляции и центральные банки внимательно отслеживают ее уровень, следя за ценовой стабильностью. Оптимальный уровень инфляции у каждой страны свой, но в целом развитые экономики ориентируются на показатель 2-3 процента, а еще пока только развивающиеся страны могут демонстрировать его на уровне 6%, 8% или 9% – тут уже разброс больше.

Зависимость между процентными ставками и инфляцией прямая. То есть, чем больше растет инфляция, тем сильнее увеличивается вероятность, что центральный банк страны пойдет на ужесточение своей монетарной политики и поднимет процентные ставки. При этом следует обращать внимание, на какой именно показатель инфляции обращает внимание от или иной центробанк. К примеру, ФРС США при выборе направления для кредитно-денежной политики следит за чистым Core CPI – это индекс потребительских цен за вычетом продовольственных товаров и энергоносителей. А вот ЕЦБ уже ориентируется на основной индекс CPI, который включает в себя и потребительские товары, и энергоносители.

Также следует учитывать, что инфляция все же является решающим фактором для ЦБ, а ВВП и безработица будут в роли второстепенных. Связано это с тем, что инфляция сама по себе как раз и отражает все экономические процессы, происходящие внутри государства. К примеру, рост безработицы ведет к снижению инфляции, поэтому последняя всегда является ключевым ориентиром для определения курса монетарной политики регулятора.

Однако необходимо контролировать, чтобы все три показателя смотрели в одну сторону, то есть, чтобы при росте инфляции уменьшалась безработица и росло ВВП, как, к примеру, это происходит в США в 2015 году. Это важно по той причине, чтобы не обмануться в ожиданиях, как это было с РФ в 2014 году, когда инфляция падала, но ставки все же подняли, что ни к чему хорошему не привело и еще больше затормозило развитие экономики в регионе.

Таким образом, инфляцию можно использовать для основного отбора валют, а уже безработица и ВВП помогут определить более точно лучшие валютные инструменты для использования позиционной торговли на Форекс.

Почему работают позиционные сделки

Позиционная торговля всегда будет эффективной, так как в мире безостановочно происходит перераспределение капитала между отдельными государствами. Вот здесь как раз процентные ставки выступают значимой причиной, из-за которой одни страны привлекают больше инвестиций, чем другие. Связано это с тем, что все трейдеры, крупные участники рынка и инвесторы стремятся к максимальным прибылям, а обеспечивают им эту возможность только те активы, на которые ЦБ устанавливают высокие процентные ставки.

Это совершенно закономерно, так как любой здравомыслящий человек разместит свои средства на депозите у того банка, который даст ему больше процентов прибыли. То же самое справедливо и в рамках больших масштабов на рынке Форекс, так как основная задача каждого инвестора – приумножить свой капитал наиболее легким способом.

Максимальная доходность в позиционных сделках

Существуют периоды, когда позиционная торговля дает наилучший результат. Происходит это в те моменты, когда в мире наблюдается стабильность и на рынке наблюдается повышенный спрос на рисковые активы. Обычно это происходит, когда финансовые институты и инвесторы уверены в росте мировой экономики и поэтому готовы рисковать ради получения высоких прибылей покупать высокодоходные инструменты, среди которых акции и валюты с высокой процентной ставкой.

Австралийский доллар

Ниже на скриншоте можно видеть черной линией курс движения пары EUR/AUD, а красной – котировки индекса Dow Jones. Напомним, что у евро сейчас самые низкие процентные ставки, а у австралийского доллара почти самые высокие среди развитых экономик. Невооруженным взглядом заметна корреляция между этими двумя инструментами – когда желание рисковать у инвесторов растет, то они вкладываются в рисковые активы и тогда индекс акций растет, а EUR/AUD падает, так как австралийский доллар покупается из-за высоких процентных ставок.

Таким образом, чтобы позиционная торговля приносила наилучший результат, необходимо перед заключением сделки смотреть не только на процентные ставки, инфляцию, ВВП и безработицу, но еще и учитывать аппетит инвесторов к риску.

Новозеландский доллар

Ниже приведен еще один пример, на котором можно видеть индекс DJ (красный) и линейный график движения пары NZD/JPY. Новозеландский доллар наравне с австралийским пользуется наибольшей популярностью при использовании позиционной торговли, так как процентные ставки довольно высоки и это позволяет в случае укрепление NZD иметь двойной профит – зарабатывать непосредственно на росте его курса и еще получать дополнительный доход в виде положительных свопов за овернайт.

Как можно видеть корреляция прямая и очень точная. Как только рынок акций в США укрепляется, инвесторы с удовольствием покупают и другие рисковые активы, среди которых NZD. Последний в таком случае начинает расти на фоне интереса к нему и в паре с JPY (процентные ставки около нуля) очень хорошо отрабатывает себя позиционная торговля на Форекс.

Гибкость торговой стратегии

Если трейдер видит, что фондовые рынки падают, а это следует расценивать, как снижение спроса на рисковые активы, то необязательно в этот период отсиживаться и ждать пока ситуация изменится. Да, позиционные сделки в их классическом исполнении будут работать плохо и смысла покупать кросс-курс NZD/JPY или продавать EUR/AUD действительно нет, но ведь можно отыграть противоположную ситуацию.

То есть в таких ситуациях нужно использовать противоположную тенденцию и продавать NZD и AUD, рассчитывая, что NZD/JPY будет падать, а EUR/AUD расти. Эта закономерность работает в подавляющем числе случаев и как только на рынке наблюдается бегство из рисковых активов, сразу же инвесторы начинают бежать и из позиционных сделок, вследствие чего растут активы убежища (золото, швейцарский франк, йена, доллар, евро) и ослабевают рисковые (AUD, NZD и прочие).

Источник: businesslike.ru